重点推荐，航天彩虹

重点推荐，航天彩虹

一、关于订单

1、国内方向：去年12月这批订单至少拿到50%以上份额，价格相对于原来上涨20%多，远好于市场预期。

2、军贸方向：在手军贸3亿美金订单，2022年军贸收入13亿，今年将翻倍以上增长。

今年的弹性在于：彩虹3有可能成为爆款单品，低成本高毛利，正在和某国战略合作。在中东等方向有望大放异彩。

3、导弹订单：十四五导弹产能要扩产到一年60亿多，10倍

二、关于资本运作

预期资本运作频繁。航天11院有导弹配套、太阳能无人机等资产。

三、未来业绩展望

我预计，2022-2025年3、5、8、13亿，这几年利润增速都会在50%以上，弹性就在于军贸和国内订单（彩虹3、国内增订、资产注入等）。