☀长江传媒互联网 | 周观点：关注工业互联网、数据交易、疫后复苏等投资主线

☀长江传媒互联网 | 周观点：关注工业互联网、数据交易、疫后复苏等投资主线

→本周传媒互联网-4.94%，恒生科技-6.48%，KWEB-7.41%。受防疫政策以及市场情绪影响，重点公司和板块有所回调。

短期关注方向：

1）工业互联网。在政策和产业双重刺激下，工业互联网正迎来行业红利期，目前工业互联网各个细分方向正处于渗透率快速提升时期关注各细分赛道投资机会。

推荐【宝通科技】（工业互联网业务订单有望快速提升，VR技术和工业生产结合紧密，23年净利润预计5亿，对应目前PE 12X）

2）数据交易。数字经济作为当前国家战略大方向，大数据是数字经济底层资源，大数据交易势在必行。关注【浙数文化】（参股53.2%浙江大数据交易所）、每日互动（数据采集至应用一体化）。

3）密切关注【国联股份】后续发展和变化（公司相关问题、专家等欢迎联系我们团队）。

中期投资主线：

1） 内容创新的前沿阵地，其中各个细分赛道比如VR内容、VR实景娱乐、AIGC、NFT、虚拟人等内容创新百花齐放，新赛道将催生新的投资机会；

2） 互联网政策定调已经转变，重视具备高壁垒且有较强自身阿尔法属性的平台型公司。

推荐【快手】（流量持续增长，DAU 3.63亿，时长129分钟，净利润释放超预期且将逐季改善），关注【腾讯】（视频号变现增量，DAU 3.7亿，时长40分钟，预计23年广告收入70-100亿增量），关注【哔哩哔哩】（降本增效有望在2023年取得良好效果）

3） 疫后复苏是未来一年重点方向之一，重点关注广告、影视等赛道。营销板块关注【分众传媒】（线下梯媒，疫后修复弹性较大）、【兆讯传媒】（高铁站广告，受出行人数影响）。

4） 游戏行业。游戏板块长周期政策转向，政策压制因素解除，行业冰点已过，重点公司业绩预期好转。稳健型标的【吉比特】【三七互娱】【完美世界】，弹性标的【掌趣科技】【宝通科技】。